Рубрика: Деньги, Кредит, Банки

Кредитные деньги (кредитные орудия обращения)

Кредитные деньги или кредитные орудия обращения — это бумажные знаки стоимости, возникающие на основе кредита. Как известно, кредит ведёт к значительному уменьшению издержек обращения. Это связано с тем, что вместо металлических денег в обращение вступают банкноты, векселя, чеки, которые тесно свя­заны с кредитом. В результате использования кредитных денег экономятся настоящие или действительные деньги, в виде которых выступают благородные металлы, прежде всего золото.

В современных условиях большая часть кредитных денег пред­ставляет собой средства на различных счетах. Центральные банки дают достаточную гарантию кредитным деньгам, чего не могут обес­печить в современных масштабах денежного оборота коммерческие и частные банки. Поэтому в настоящее время обращение денег осуществляется в основном в виде безналичных расчётов. При этом кредитные деньги лишены собственной стоимости. Однако в отли­чие от бумажных денег (казначейских билетов) они уже с момента своего возникновения (в классическом понимании) выступают как знак не только золота, но и кредита. Поэтому они отражают также движение ссудного капитала между кредиторами и заёмщиками.

Основным эмитентом кредитных денег является банковская система, которая формирует денежную массу не только путем выпуска различ­ных долговых обязательств, но и посредством создания мнимых вкладов (выдавая ссуду, банк записывает долг клиента на его ссудном счёте себе в актив, и одновременно сумма выданной ссуды перечисляется банком на расчетный счёт клиента и становится его вкладом, хотя реально вклада не было). Несмотря на мнимый характер вклада, он может принять форму (принимает её) реальных денег. В данном случае увеличивается не только ресурсная база банка, не имеющая под собой обеспечения, но и увеличивается объём денежной массы. Различают три основных вида кредитных денег или кредитных орудий обращений: вексель, банкнота и чек.

Вексель — это письменное долговое обязательство строго уста­новленной формы, дающее его владельцу (вексельдержателю) бесспорное право по истечении определенного срока требовать от должника (векселедателя) или акцептанта уплаты обозначенной денежной суммы.

По сравнению с другими долговыми обязательствами вексель имеет следующие особенности:

  • абстрактность, поскольку в нём не объясняются конкретные причины появления долгового обязательства (например, продажа
  • товара в кредит)
  • бесспорность обязательства должника произвести платёж не­зависимо от условий возникновения долга, поскольку правовые особенности векселя и его оформление строго определяются зако­ном
  • обращаемость, обусловленную тем, что множество лиц, на­ходящихся в регулярных торговых отношениях, могут использо­вать вексель как орудие обращения вместо наличных денег (в связи с этим вексель иногда называют торговыми деньгами)

Векселя бывают простые и переводные, а в зависимости от характера возникновения они делятся на частные и казначейские. Разновидностью частных векселей являются коммерческие, воз­никающие на основе сделок купли-продажи товара в кредит, и финансовые, которые не имеют подобной товарной основы (так называемые дружеские векселя, выписываемые предпринимателя­ми друг другу с целью последующей их продажи и получения наличных денег). Часто финансовые векселя являются дутыми, не обеспеченными ценностями, так как выставляются некредитоспо­собными лицами (бронзовые векселя).

Казначейские векселя (боны) выпускаются государством для покрытия своих расходов. Эти государственные обязательства — разновидность финансовых векселей — являются одной из ликвид­ных форм вложения капитала. Обычно казначейские векселя приносят высокий процент, широко используются центральными бан­ками и другими официальными органами.

По своему назначению вексель выполняет различные функ­ции. Основная из них состоит в обеспечении оплаты поставлен­ных в кредит товаров (переданных денег, выполненных работ и услуг), гарантированных вексельным обязательством. Вексель вы­ступает и в качестве средства кредита, а также используется для инкассирования (получения долга). Он становится объектом учё­та в банке, и под него совершается платёж до наступления век­сельного исполнения. Большинство векселей взаимно погашаются через механизм безналичных расчётов путём взаимного зачёта вексельных обязательств без участия наличных денег. Но суще­ствуют границы замещения наличных денег вексельным обраще­нием, обусловленные тем, что коммерческий кредит охватывает лишь часть товарооборота (преимущественно оптовую торговлю), сальдо по взаимному учёту вексельных обязательств требует оп­латы наличными деньгами, векселя как частные долговые обяза­тельства имеют ограниченную сферу обращения среди тех лиц, которые уверены в платежеспособности векселедателей и индос­сантов.

Особым видом кредитных денег является банкнота. В условиях золотого монометаллизма банкнота есть не что иное, как вексель на банкира, по которому предъявитель в любое время может по­лучить деньги и которым банкир заменяет частные векселя. В этом определении четко отмечены такие два характерных признака классической банкноты, как то, что банкнота выпускается эмиссионным банком взамен коммерческих векселей и размена на золото по первому требованию.

Поэтому классическая банкнота имела двоякое обеспечение, т.е. вексельное (товарное) и золотое (золотой запас эмиссионного банка). Необеспеченная металлом (золотом) эмиссия банкнот на­зывается фидуциарной, т.е. основанной на доверии.

Несмотря на то, что коммерческий вексель служит непосред­ственно основой банкноты, между ними имеются различия по виду должника, по гарантии и срокам, обусловленные тем, что:

  • должником по векселю является функционирующий собствен­ник — торговец или промышленник, по банкноте — эмиссионный банк
  • банкноты имеют общественную гарантию в виде хранящих­ся в банке ресурсов всех собственников. Поэтому банкноты — об­щественные кредитные деньги, обладающие особым качеством — всеобщей обращаемостью. Вексель же, имея лишь частную гаран­тию, не выступает всеобщим платёжным средством
  • банкнота является бессрочным обязательством, оплачивае­мым эмиссионным банком путем размена на золото (в классичес­ком виде) в любой момент по предъявлении, в то время как век­сель подлежит оплате через определенный срок, что затрудняет его обращение как денег

Использование в обращении классических банкнот не ведёт к переполнению сферы обращения излишними деньгами, поскольку выпуск банкнот на основе векселей в порядке кредитования товарооборота вызывает обратное движение банкнот в банк и, соответственно, с наступлением срока платежа по кредиту банк­ноты регулярно возвращаются в эмиссионный банк. В то же время одно вексельное обращение банкнот само по себе не может гаран­тировать их возврат в банк вследствие того, что:

  • сумма вексельных обязательств обычно превышает сумму цен проданных товаров
  • в обращении всегда находится количество векселей, превы­шающее реальную потребность оборота в деньгах, причем не только коммерческих, но и дружеских, бронзовых, казначейских, кото­рые лишены товарной основы
  • сроки погашения векселей не всегда совпадают с фактичес­кими сроками реализации товаров, что может привести к так называемому кризису неплатежей
  • в периоды экономических кризисов даже коммерческие век­селя не оплачиваются в срок, поскольку затрудняется реализация товаров, на основе которых они появились

Необходимо иметь в виду, что раньше при хождении класси­ческих банкнот их двоякое обеспечение — кредитное и металли­ческое — гарантировало относительную устойчивость и эластич­ность банкнотного обращения по сравнению с казначейскими бу­мажными деньгами. Закон обращения разменных банкнот состоял в том, что количество их в обращении было равно количеству золота, необходимого для обращения, а каждая банкнота являлась представителем обозначенного на ней золотого содержания денеж­ной единицы.

В условиях золотого монометаллизма банкноты отличаются от бумажных денег:

  • по субъекту выпуска (банкноты выпускаются банком, бумажные деньги — государственным казначейством)
  • по обеспечению (классическая банкнота имела двоякое обеспечение — вексельное и золотое, а бумажные деньги практически ничем не обеспечены)
  • по порядку выпуска (классическая банкнота выпускалась в порядке кредитования товарооборота, а бумажные деньги — для покрытия дефицита государственного бюджета вне связи с действи­тельными потребностями оборота в деньгах)
  • по закономерностям обращения (бумажные деньги не эластичны, поскольку будучи выпущенными в обращение, они остаются там и не могут приспосо­биться к потребностям оборота в деньгах, а классические банкно­ты, выпускавшиеся под вексельное и золотое обеспечение, возвра­щались в центральный банк с наступлением срока платежей по векселям и по мере предъявления их к размену на золото)

По характеру эмиссии и влиянию на экономику банкноты, с одной стороны, приближаются к бумажным деньгам, поскольку они наделены принудительным курсом, их эмиссия и обеспечение связаны с государственными ценными бумагами. С другой сторо­ны, современные банкноты сохранили в известной мере кредит­ную основу, так как они выпускаются в обращение в порядке банковского кредитования хозяйства и государства и являются элементом ссудного фонда.

Чек — это письменный приказ владельца текущего счёта банка уплатить наличными или перевести на текущий счёт другого лица определенную сумму банкнот. В основе чека лежит банкнотное обес­печение. Чек служит средством получения наличных денег с теку­щего счета банка, средством обращения и платежа за купленные товары и в погашение долга, а также безналичных расчетов. Чеко­вое обращение возникло и развивается на базе расширения кредит­ных операций, централизации банковской системы и превращения центрального банка в основу кредитной системы.

Различают виды чеков:

  • именные (на определенное лицо)
  • ор­дерные (с правом передачи)
  • предъявительские (могут передавать­ся без индоссамента)

Чек имеет определенную форму и реквизиты. Развитие чеков привело к замене его другими инструментами использования те­кущих счетов, в частности кредитными картами. Кредитная карточка — именной денежный документ, выпущенный банком, удостоверяющий личность владельца в банке и дающий ему право на приобретение товаров и услуг в розничной торговле без оплаты наличными деньгами. Клиент подписывает счёт в магазине, кото­рый периодически производит расчёты с банком данного клиента путем списания определенной суммы с его текущего счёта.

Comments are closed .